商业信息网

我的稳健赚钱之道

来源:llcaijing    发布时间:2019-12-29 20:13:17

总体策略 挖掘行业前景看好、业绩优良、成长性良好的中小盘成长股进行长期投资。建仓初期先优选1~2只成长股重仓布局、高抛低吸,大幅降低持仓成本后进入稳定持有期,然后再寻找新的投资标的,汰弱留强,通过1~2年的时间逐步构建一个长期投资组合,组合中股票数量最终控制在8~10只。投资的长期年化收益目标20%。 关于选股 (1)股票的动态市盈率小于过去三年每股收益的复合增长比率,即PEG≤1,且本年度及未来三年每股收益增长率大于25%,满足净利润三年至少增长1倍的条件。 (2)主要考虑轻资产型和弱周期性企业,且行业空间或企业发展空间要大,至少从宏观看上行业在3~5年内是欣欣向荣的。过去三年的盈利增长应该持续稳定,最好不要有亏损,过去三年的净利润最好翻番。企业的市值不大,如果以1000亿为天花板,空间至少应该是现在的3-5倍以上。如果企业过去三年在资本市场是好学生,我们有理由相信未来3年仍然是好学生,所以投资标的尽量从过去业绩持续增长的企业中选择。优先考虑那些有股权激励,行权条件中净利润复合增长率大于25%的公司。 (3)毛利率大于40%、净利润率大于20%。 (4)主营增长率、主营利润率均为两位数。 关于建仓 (1)建仓的标的首先在财务指标上要符合,以PEG≤1为最好,其次从周线上看均线收敛,股价最好靠近60周线甚至120周线。 (2)重仓布局、高抛低吸。具体的做法是优选一只股票进入建仓期,可以拿6~7成的资金作为经常性持仓保持不动,然后利用其余资金找机会做波段降低持仓成本,待总体涨幅达到目标后再抛出一部分,最终保留一定数量的低成本的底仓然后长期稳定持有。比如你有5万元资金准备投资,可以拿3万元来买入一只股票,假定该股的股价为10元,买入3000股后耐心持有,当涨到13元后抛出2000股,剩下1000股的持仓成本变为4元,这样你这1000股实际盈利为9000元,相当于投入4000元获得了2倍以上的收益,以后这只股只要企业净利润持续稳定增长,你投入的本金亏损的可能性就很小了,我想这只股完全可以长线持有。然后再优选一只股票,如此操作,直到建仓完成。最终经过1~2年的坚持你可能会形成一个稳定的长线投资组合,基本上保证你投入的每一份资金都不会出现大的亏损。当然我这个方法的主要问题是建仓时风险大,建仓成功就是赚多赚少的问题了,所以对个股的选择和买点的把握要求比较高。看看几个大牛股的周K线走势,基本上在股价回踩60周线(粉色加粗)买入风险都不大,耐心持有一段时间时间获得30%以上的收益完成高抛难度并不大。                           东华软件周K线走势图
                          华东医药周K线走势图
                           阳光电源周K线走势图
关于持有和卖出 在稳定持有期,我们尽量忽略个股的短期波动,不去理会它,跟踪季报、年报看业绩增长是否符合预期,当净利润出现下滑或增长小于我们预期值如25%,我们可以选择在第一时间卖出。淘汰一只,再新增一只,如此动态调整,基本上保证我们的投资组合中都是持续高成长的好公司。 我就是按此方法经过不到2年的时间形成了目前我的十大成长股投资组合,具体个股持仓占比可见我的雪球自建组合天龙安心成长,在此透露一下我的持仓成本:$腾邦国际(SZ300178)$    2.2元,$宋城演艺(SZ300144)$    11.8元,$探路者(SZ300005)$    4.8元, $信立泰(SZ002294)$     4.6元, $海特高新(SZ002023)$    2元,$太安堂(SZ002433)$    12.5元,   $舒泰神(SZ300204)$     6.8元, $阳光电源(SZ300274)$       8.7元, $和佳股份(SZ300273)$       11元,$红日药业(SZ300026)$   17.8元(尚在建仓中)。如果我不坚持长线持股,而是像大多数人那样频繁换股,短线进进出出的肯定是看不到账户上今天这个效果。 最近股市大跌,很多股票可能又要跌到中长期均线,我觉得这是给长线投资者又一次买入或加仓的机会。大跌时不悲观,机会永远是给有准备的人准备的。   *以上个股目前涨幅已大,大多透支了未来几年的业绩预期,不做买入推荐,注意风险。*

作者:天山龙江
来源:雪球
著作权归作者所有。商业转载请联系作者获得授权,非商业转载请注明出处。